El BBVA se ha convertido en el primer gran banco español en irrumpir en el próspero mercado financiero chino. Lo hará gracias a la alianza estratégica que ha logrado con el grupo Citic Group, lo que le permitirá comprar el 5% de su filial China Citic Bank (CNCB) y el 15% de Citic Internacional Financial Holdings (CIFH), con sede en Hong Kong. La operación, gracias a la que el Bilbao Vizcaya Argentaria entrará de forma simultánea en China Continental y en Hong Kong, supondrá un desembolso de 989 millones de euros, la mayor inversión realizada por una compañía española en aquellas latitudes.
En concreto, el grupo presidido por Francisco González pagará 501 millones de euros por el 5% del CNCB, tercera entidad comercial en China continental y séptima del ránking si se incluyen las cuatro estatales. Además, ha suscrito una opción de compra de otro 4,9% del capital una vez que el banco, en el que contará con un consejero, salga a Bolsa. El China Citic Bank dispone de unos activos totales de 62.239 millones de euros, cuenta con 13.485 empleados y posee una red compuesta por 416 oficinas.
Ampliar la compra
De forma paralela, el acuerdo también incluye la adquisición del 15% del CIFH por otros 488 millones de euros, lo que da derecho al BBVA contar con dos representantes en su consejo de administración. Esa entidad actúa como el brazo internacional de Citic Group y cotiza en la Bolsa de Hong Kong. Con 9.267 millones de euros en activos, su plantilla es de 1.717 empleados y tiene 38 sucursales.
Tal y como explicó ayer el director de negocios globales, José Barreiro, el Bilbao Vizcaya Argentaria prevé aumentar ese paquete en un 10% adicional, hasta el 25%. Si se materializa esa operación y la opción de compra , el volumen global de la adquisición podrá situarse en torno a los 2.000 millones de euros.
La entidad desarrollará el negocio de banca minorista y corporativa en el mercado chino continental gracias a su entrada en el CNCB. Mientras, su participación en CIFH le permitirá emprender negocios de banca corporativa, de inversiones y tesorería en Hong Kong. El próximo paso será India, donde «iremos solos», anunció anoche Francisco González.
Puja
El BBVA se ha convertido en socio extranjero en exclusiva de Citic Group al imponerse en una puja en la que también participaban el BNP Paribas, el Santander, Barclays, General Electric y Mizhuo.
Gracias a esta operación se ha transformado en un grupo global. Ya está presente en Europa, Latinoamérica, Estados Unidos y Asia. En palabras de Barreiro, ésta era la «pata de la mesa» que faltaba al negocio internacional del banco. El mercado financiero premió la iniciativa con una revalorización del 0,78% en las acciones del banco vasco, que cerraron a 19,40 euros.
La alianza suscrita ayer entre el BBVA y e l Citic Group permitirá, además, la puesta en marcha de un ambicioso programa de cooperación en distintas áreas financieros.. Fuentes del banco aseguraron que «ésta no es una mera operación financiera, sino que va mucho más allá».
El director financiero, Manuel González Cid, explicó que una de las grandes ventajas del acuerdo es que permitirá al grupo canalizar la inversión china en América Latina, donde cla entidad financiera cuenta con una muy importante presencia en distintos países. Respecto al precio, lo calificó como de «valor de mercado» y señaló que el pago de los cerca de 1.000 millones se realizará con «dinero de caja» y tendrá un impacto muy limitado en el capital básico del banco.
